魏宁海：（7月24日早评）地量的意义何在？
周二大盘继续做小k线震荡，科创版第2天明显活跃程度小于第1天，直接低开开始调整。以后投资者都要习惯于有百分之20左右的调整空间，因为新的规则上来，科创板涨跌空间都是上下20，这也培养了更加激进的资金，可能会对科创板情有独钟，所以科创热还会持续，肯定不会直接冷下来。
周二的上证指数在成交量直接收出了地量，虽然有反弹，但是无量上涨，不符合地价地量出底部的标准，同时也说明资金的主力目前依然不以主板为重点。创业板继续出现小反弹震荡，这里的支撑位在1500点，而压力位则在1550点，上下幅度50点为空间在反复做横盘震荡整理，等待大资金的方向性选择。
板块&操作
盘中现在热点来自于科技类公司的半导体芯片，5g通信，这些其实算是对科创板的呼应，因为科创板里涨的最好的就是科技类公司，比如估值高达800多倍的中微。
在未来几天内，科创板还会是作为重点的关照板块，所以大资金只有运作完成之后，才有可能回流到主板的其他题材，所以目前其他题材还是处于很艰难的环境，即使是科技板块资金关照程度也欠佳。
操作上，这里还是控制好仓位在三层之内，耐心等待大盘调整之后的企稳信号，这里的短线操作可以结合60分钟和120分钟来做小波段滚动差价，记住，这里不追高，只有低吸高抛的节奏才是目前主要的操作手段，不少龙头现在也都是走两步退一步，打板吃不到肉，低吸才是王道。
之前，卖方电子首席按2025年极限估值预测：中微公司2025年收入100亿，按15倍PS，极限市值1500亿。现在是7月，中微公司市值已到1414亿。——不过好在，北方华创2025年极限市值5000亿，现在才2145亿。
重新启动科创50的日定投。
近两周科创50回撤10%，此次的调整，主要受光伏和半导体板块下跌的影响，毕竟科创50指数的前三大成分股分别是天合光能权重9.94%、中芯国际权重8.59%、中微公司权重4.96%。
科创板从中长期来看，依然是最具投资价值的板块，不仅业绩优秀，而且成长性十分突出。在4月底那波反弹中，科创50率先启动，并最先反弹达20%。市场一旦走好，科创50总是会占据涨幅榜前列。
#基金# #投资理财# #股票#
芯片目前的核心票：
芯源微：国内唯一涂胶显影设备，日企TEL市占率87%，芯源微市占率4%，对比半导体其他设备如刻蚀设备、清洗设备的国产化率都是20-25%，涂胶显影设备锚定的是这个市场空间。
拓荆科技：中微公司出预告的第二天，拓荆科技和北方华创是最强的，拓荆科技顺势开启主升第二波。
新莱应材：创业板+芯片最强，股价历史新高，超高纯应用材料，订单爆表+净利润断层。
剩下的还有万业企业、通富微电、大港股份。如果芯片要继续走，这6个票是绕不开的~
趋势的核心是688和300，走势本身蕴含了这一内涵逻辑，近期芯片反腐也内含了国家发展芯片的决心，如果是其他行业，可能就是很多年之后再秋后算账，但是芯片国产替代这个事太紧急了。短线自然不必说，大港股份、华大九天、通富微电已经是明牌在走，剩下的在于博弈和更大格局的思考。
【研选】①这家半导体公司上半年业绩预增11倍，明年产能有望翻倍，当前估值还不到30倍仍然低估； ②同时布局“光伏+半导体”两条黄金赛道，充分受益光伏设备扩产大周期，公司半导体业务大客户是中微。网页链接
明天具有翻倍价值的低价龙头股，值得收藏！
1、中微公司（688012）推荐理由：外零部件厂商供应延迟既有疫情因素，也有‘缺芯’带来的连锁反应。开关、控制器等零部件也需要芯片，芯片短缺会影响到零部件的交付，海外零部件的采购以及向海外发货都受到疫情影响。随着复工复产的推进，预计后续影响会逐步减小。
2、北方华创（002371）推荐理由：“装备+元器件”双业务驱动营收高速增长；北方华创微电子装备高速成长；毛利率显著提升驱动盈利增强；研发投入积极，新产品拓展顺利。
3、隆平高科（000998）推荐理由：3月中央《关于做好全面推进乡村振兴重点工作的意见》中指出要加强种源等农业关键核心技术攻关金融保障，再次彰显政府大力支持种业发展的决心。在当前全球粮食价格上涨，多个国家限制粮食出口的环境下，转基因技术有望加速落地。
每日股市新资讯，如有喜欢点赞支持一下。
下周走势推演：中微公司、中国平安、公牛集团、格力电器、中国中免。
1.中微公司：国家大基金二期成立以来，定增投出的第一个项目，有何用意？从公司基本面看，公司刻蚀设备已批量应用于国内外一线客户从65nm到5nm集成电路制造产线，同时进入海内外十余家客户的晶圆产线。定增82亿，大基金出了25亿，当然了，虽然成本不高只有100多块，但大基金并不是以盈利为目的，扶持产业才是关键。本次定增资金分了三块，一部分扩产能，一部分研发，另一部分去投资和收购。都是对公司未来发展好处多多的用途。但对我们普通投资者来说，咱们没必要在二级市场上去投资他，心里支持就行了。业绩上，今年会很一般，基本原地踏步，明年会有40%左右的增速预期。操作上，近期走势虽然有反弹，但趋势并不强，更难以反转，不是很建议大家去做。另外市场对定增消息如果反应不错，后面走出趋势来了，那时候再参与不迟，叠加目前大盘情绪冰点，个人认为可能性不大。（价值）
2.中国平安：最近很热闹，消息一个个都出来了，私募十年老粉李驰回应清仓中国平安：卖出不代表看空，而是有了更好的机会。公司方面，中国平安：股价波动受多方面因素影响，我们不作评论，公司一如既往稳健经营、持续提升盈利能力。现阶段市场的方向大家应该可以总结出来了，就是以锂电板块为首的成长价值股，对传统的，有稳定增速的白马价值股造成了压制，一边风景独好，另一边愁云惨淡。但这只是这段时间的风格而已，并不是说以后市场都会这样发展。短期来看，依然不适合做，被套了又不忍心割肉的，可以补仓做低成本，然后等待时间来为你解套。想抄底的，还能再等等，长线来看这里依然是好机会。（价值）
3.公牛集团：预计上半年实现的净利润为13亿元到15.5亿元，同比增加61.74%到92.85%。这个很早之前就说过了，当时公司被反垄断调查了，专门给大家提示机会。应该是5-13号，那时候价格180，到现在都已经20%的涨幅了，而且还是在没趋势的情况下。周五把横盘以来的高点206给放量突破了，如果下周稳住这个价位，趋势很可能会出现的，后市可期。（趋势）
4. 格力电器：原来他的回购分了三期进行，一期的半价给员工，二期的注销，三期的还在进行中。当下的股价来看，又到了一个阶段性的底部，50附近，后面还会不会继续下探寻找新的底部，不知道，有点类似中国平安了。结合基本面看，这个价格够便宜，长期做肯定没问题，就算不为股票买卖收益，每年的分红也很可观，10派30的话，就相当于500块分30块，6%。操作上，做短线的还是不建议介入，长期来看，不管是图分红还是看好未来会涨，都很合适去做。（价值）
5.中国中免：海南离岛免税新政实施一年，销售额增长两倍多。近期中国中免的港股上市计划马上落地，叠加经济复苏、全球恢复的经济条件，免税店的绝对龙头，未来必然都是向好的。业绩上，今年增速80%，明年40%左右，各大券商预期都差不多是这个数。操作上，还是维持震荡观点，270-335，短期内没趋势，很难大涨起来。中长线来看，现在这里就是，机会。（价值）
#今日复盘# #上证指数# #理财# #股票# #A股#
中微公司-688012:半导体设备龙头，内生外
公司是刻蚀和MOCVD设备龙头厂商，正通过内生外延加速平台化布局。公司由尹志尧博士等人回国创立，首台CCP刻蚀设备研制成功，首台MOCVD设备研制成功，目前产品已具备国际竞争力，公司ICP刻蚀设备已趋于成熟，截至6月已交付100腔，Mini LED用MOCVD设备已获得大批量订单，产品品类拓展叠加市场份额提升，公司长期发展向好。目前公司正加速平台化布局，现已组建团队开发LPCVD设备和EPI设备，同时通过外延式发展方式持有拓荆科技、睿励仪器、理想万里晖、山东天岳、德龙激光等公司股权，与德国DAS公司战略合作以开拓半导体行业尾气处理设备领域。公司技术积累深厚，正逐步打造成为国际一流的平台型设备企业。
行业持续高景气叠加国产替代加速，国产半导体设备厂商份额持续提升。5G、新能源汽车等领域的蓬勃发展开启全球新一轮半导体景气周期，下游晶圆厂积极扩产带动半导体设备市场快速增长，SEMI预计全球半导体设备市场规模同比增长44.7%至1030亿美元，将增长至1140亿美元。同时，成熟制程供不应求带动国内晶圆厂加速扩产，中美贸易摩擦背景下设备国产化趋势明显。Q3中国大陆半导体设备销售额同比增长29.4%至72.7亿美元，SEMI预计中国大陆将成为全球第一大设备支出地区。以北方华创、中微公司为代表的国内半导体设备厂商加大产品开拓力度，下游晶圆厂积极配合设备验证导入，半导体设备国产化加速。随着下游客户的持续扩产及先进制程设备的研发及验证，国产半导体设备厂商份额有望持续提升。
公司刻蚀设备持续受益于行业高景气，MOCVD业务有望迎来拐点。刻蚀设备方面，公司ICP设备已实现批量出货，CCP设备竞争优势明显，CCP设备在国内逻辑器件的两家头部厂商中市场份额达到39%，且已进入台积电、联电、格罗方德等海外晶圆厂中，未来公司有望显著受益于国产替代机遇，同时凭借产品优势扩大海外市场份额。MOCVD设备方面，公司打破爱思强、维易科等寡头垄断格局，占据主要市场份额，Mini LED技术驱动LED芯片厂商加大投资力度，公司6月发布用于Mini LED用MOCVD设备，截至12月设备订单已超过100腔。随着下游客户持续加码Mini LED技术，公司凭借技术优势有望显著受益于行业需求提升。
盈利预测、估值及投资评级。全球半导体设备市场持续高景气，公司显著受益于刻蚀设备需求增长；同时，Mini LED技术趋于成熟，下游LED芯片厂商积极扩产，公司MOCVD设备业务有望迎来业绩拐点。公司一方面受益于国产替代机遇，另一方面积极推进全球化布局，我们预测-公司营业收入分别为31.1/44.0/60.0亿元，结合公司历史估值区间及行业平均估值水平，给予23倍PS，对应目标价为164.16元，首次覆盖给予“强推”评级。
风险提示：中美贸易摩擦加剧；下游客户扩产不及预期；上游零部件供应短缺。
我这半年买的最差的基金：
黄兴亮的万家优选混合！买它，是因为他的历史成绩还不错，持仓也还不错。不过确一步一步买成我成绩最差的基金。
分析一下失败原因，给各位做个反面参考。
去年10月份，带着我股票50万利润，来到基金。黄的历史成绩不错，科技高成长，也是我喜欢的方向，所以这是我标的之一。稳妥起见，选择定投加大跌手动模式。
入手那天到现在，本基金亏损约32%，本人亏损25.69%。成绩并不好。且看下面分析：
1，入手位置是高点下来十几个点，从这只基金历史来看，并没大问题。近三年都是高点下来20个点左右一波反弹。
2，入手后确实也反弹了，持续定投没间断。1月份下跌开始陆续手动补充。问题就出在于10月到3月，由于仓位低，加仓太快，本来计划一年投完，结果不到半年就买差不多了，导致4月份大跌的时候，仓位已经太高而减少定投，加仓太少。
手动，确实很难控制得住手。
3，再看下这只基金。
1），思瑞浦、圣邦、晶晨、兆易、中微，属于半导体芯片，业绩还行，目前估值也还行。
2），比亚迪，最近较火
3），深信服，安恒。安全板块，这两只之前确实虚高，跌的也狠。现在疫情，政府钱都用于抗疫，所以这两年业绩不好。不过现在跌成狗，也接近安全了
4），用友，也一样，业绩不好也跌成狗。
4，失败总结
1）管好仓位，控制投资进度很重要，手动模式确实很难控制的住手。这是亏损大的一个原因。
2）已经跌到这份上，死猪不怕开水烫，也没啥可怕的了。卧倒等他个几年吧
基金有风险，入手需谨慎！
中微公司公告称，预计净利润10.8亿-12亿元，同比增长6.78%-18.64%，扣非后预计同比增长165%-189%；因股权投资产生的公允价值变动收益和处置收益较上年同期减少约3.52亿元。
如果觉得《中微股票历史价值分析 中微半导体股票历史行情》对你有帮助，请点赞、收藏，并留下你的观点哦！
